20/07/2010 - Boletim Diário Coinvalores - 19/07/2010

Após a correção do último pregão da semana passada, os mercados iniciaram esta semana em alta, com as bolsas e commodities avançando em Wall Street e por aqui nesta segunda-feira (19). Em dia de poucos indicadores econômicos, o destaque ficou com novidades do cenário corporativo. Por aqui, siderúrgicas ficaram em foco após notícias da China, e o Ibovespa subiu 1,54%, a 63.297 pontos. O volume financeiro totalizou R$ 6,758 bilhões. 

O exercício de opções sobre ações de julho movimentou R$ 2,42 bilhões na BM&F Bovespa. O volume mostra uma queda de 39% em relação ao resultado de junho, quando movimentaram R$ 3,96 bilhões. Do montante registrado neste mês, R$ 1,55 bilhão foi referente às opções de compra. Já as opções de venda foram responsáveis pelos R$ 869,13 milhões restantes. 

Bolsa
Em um dia bastante positivo no Ibovespa, apenas nove papéis do benchmark não fecharam no terreno positivo nesta sessão. 

Entre as blue chips, a produção total de petróleo e LGN (Líquido de Gás Natural) da Petrobras caiu 1,39% na passagem entre maio e junho de 2010. Além disso, o Idema (Instituto de Desenvolvimento Sustentável e Meio Ambiente) concedeu à empresa as licenças de instalação para o início das obras dos parques eólicos de Mangue Seco, no Rio Grande do Norte. Por fim, a petrolífera ainda comunicou nova descoberta de indícios de petróleo em Sergipe. Os papéis da estatal avançaram. 

Ainda no setor, com o tema dos riscos de exploração de petróleo emergindo com o acidente da BP, a OGX Petróleo divulgou comunicado nesta manhã informando o mercado acerca de suas práticas de segurança operacional. 

O Credit Suisse reduziu os preços-alvos dos papéis da Vale, CSN e MMX, mas manteve recomendação outperform para as empresas - bem como para a Gerdau, que teve ainda o preço-alvo elevado. Já a Usiminas foi mantida com recomendação neutra, mas o preço-alvo também foi elevado. 

As ações do setor de siderurgia e mineração se destacaram na ponta positiva do índice - assim como as imobiliárias. 

Enquanto isso, segue a novela em torno do interesse da Telefónica na Vivo. A empresa espanhola rejeitou pedidos de acionistas da Portugal Telecom para prorrogação do prazo de validade da oferta - que, com isso, expirou na última sexta-feira, 16 de julho. O secretário de Estado de Telecomunicações espanhol, Francisco Ros, afirmou que a Espanha não vai intervir nas negociações. Entre os analistas, os rumores são de que a companhia recorra agora a uma ação judicial, ou à tentativa de dissolução da joint-venture com a PT, que permitiriam a compra das ações da Vivo no mercado. As ações da Vivo subiram. 

Além disso, a Embraer divulgou o Market Outlook, que traz as estimativas da companhia para a demanda de aeronaves comerciais com capacidade de 30 a 120 assentos nos próximos 20 anos. De acordo com a pesquisa, entre 2010 e 2029, o crescimento médio anual do tráfego aéreo deve ser de 4,9%, elevando o número de passageiros pagantes transportados por quilômetros voados, medido pelo indicador RPK, para 2,7 trilhões, 2,7 vezes superior ao registrado em 2009. A empresa ainda fechou um contrato para a venda de dois jatos Embraer 190 para a Trip Linhas Aéreas, no valor total de US$ 80 milhões, e com a Azul Linhas Aéreas, para a venda de cinco jatos Embraer 195 no valor de US$ 211 milhões. 

Na noite da última sexta-feira, a BM&F Bovespa concluiu a operação de emissão privada de títulos quirografários no exterior com vencimento em 2020, captando US$ 612 milhões com a operação. Segundo a empresa, os títulos não foram registrados perante nenhum órgão regulador e pagarão cupons semestrais de 5,50% ao ano, sempre nos meses de janeiro e julho, e os recursos captados na oferta serão utilizados no aumento da participação acionária da companhia na CME Group. 

Por fim, a Cielo anunciou parceria com a Ticket, bandeira que conta com mais de 3 milhões de usuários de seus cartões, para a captura, a partir do mês de agosto, de seus produtos Ticket Restaurante e Ticket Alimentação. 

Já a Redecard anunciou parceria com a administradora de cartões Coopercred para fazer a captura de todas as transações realizadas com os cartões de crédito e de benefícios da bandeira, a partir do segundo semestre deste ano. Com essa parceria, a empresa totalizará 19 bandeiras em seu portfólio. 

Noticiário
Na Europa, a agência de classificação de risco Moody's rebaixou os títulos da dívida irlandesa de “Aa1” para “Aa2”, enquanto o FMI suspendeu o auxílio financeiro à Hungria. Nos EUA, com agenda de indicadores fraca - que contou somente com a confiança das construtoras dos EUA em julho, que decepcionou -, expectativas otimistas para os resultados corporativos trimestrais e a notícia de que a Boeing recebeu um pedido de 30 aeronaves são as principais novidades. 

Por sua vez, a China trouxe referências animadoras. O primeiro-ministro chinês, Wen Jiabao, disse que a economia do país está se desenvolvendo conforme o planejado. A China ainda ultrapassou os Estados Unidos como maior consumidor de commodities energéticas do mundo: o país consumiu 2,252 milhões de toneladas de óleo equivalente no ano passado, aproximadamente 4% a mais que os Estados Unidos, que abandona o posto de maior consumidor após quase um século na liderança. 

Agenda doméstica
Por aqui, destaque para o IPC-Fipe da segunda quadrissemana de julho, que apontou inflação de 0,12%, taxa 0,02 ponto percentual superior à vista na mediação anterior. 

No relatório Focus, o mercado manteve suas projeções tanto para o PIB quanto para a taxa básica de juro -no entanto, tem perspectiva mais otimista no tocante à produção industrial do País. O mercado se mantém convicto de que a taxa Selic encerre 2010 e 2011 em 12% ao ano e 11,75% ao ano, nesta ordem. 

A balança comercial registrou um saldo positivo de US$ 391 milhões na terceira semana de julho. No período, foram registradas exportações da ordem de US$ 4,192 bilhões e importações de US$ 3,801 bilhões. 

Dólar
Após chegar a registrar perdas de até 0,5% durante a manhã, o dólar comercial inverteu sua trajetória negativa, acompanhando os números desfavoráveis da agenda norte-americana, e conheceu sua quarta sessão seguida de alta. Com variação positiva de 0,22%, a moeda fechou cotada a R$ 1,786 na venda. 

No front doméstico, o Banco Central realizou mais um leilão de compra de dólares no mercado cambial à vista. A operação ocorreu entre as 15h33 e as 15h43 (horário de Brasília), tendo uma taxa de corte aceita em R$ 1,7868. 

Renda Fixa
Às vésperas do primeiro dia da reunião do Copom, as taxa de juros futuros negociadas na BM&F Bovespa continuam a precificar um ciclo de aperto monetário menos intenso do que o inicialmente previsto, com as taxas com vencimento no curto prazo predominante em queda. Já os contratos de prazo mais extenso voltaram a apresentar altas mais fortes. O contrato de juros de maior liquidez nesta segunda feira,com vencimento em janeiro de 2011, registrou uma taxa de 11,05%, 0,03 ponto percentual abaixo do fechamento de sexta-feira. 

O mercado de títulos da dívida externa, por sua vez, também fechou em alta. O título brasileiro mais líquido, o Global 40, fechou com valorização de 0,111%, cotado a 135,45% do valor de face. Com isso, o indicador de risco Brasil, calculado pelo conglomerado financeiro JP Morgan, registrou queda de 4 pontos-base em relação ao fechamento anterior, atingindo 221 pontos base.

Fonte: Boletim Diário Coinvalores - 19/07/2010